加息压垮楼市！加拿大家庭负债不断攀升！贷款违约继续狂飙！

据凤凰加拿大综合报道：加拿大统计局周三（6月14日）公布的国家资产负债表数据显示，今年第一季度，加拿大人的债务与其收入相比有所上升，因为尽管债务水平继续上升，但可支配收入却下降了。加拿大人仍然是世界上负债最多的人之一。

该机构表示，经季节性调整后，第一季度家庭信贷市场债务占家庭可支配收入的比例从2022年第四季度的181.7%上升至184.5%。这个数字相当于每1加元的家庭可支配收入就有1.85加元的信贷市场债务。

原因在于此时利率正处于数十年来的最高水平。

TD经济学家Maria Solovieva指出，“展望未来，债务偿还成本预计会在今年持续快速增长，并在2024年下半年达到峰值，因为目前预计利率将上升并保持在高位较长时间。”

“这将让对利率敏感的家庭（如浮动利率抵押贷款持有人）产生额外的不利影响，并可能在未来导致更高的违约率，”她说道。

家庭偿债率是衡量家庭必须用于偿还债务的可支配收入比例，2023年第一季度，家庭偿债比率为14.90%，高于2022年第四季度的14.40%。这是自2020年以来最大的季度增幅，推动了家庭偿债率达到2019年以来的最高点。

随着利率上升的滞后影响继续传递到家庭借款成本，该比率有望在第二季度达到历史最高水平，RBC银行副首席经济学家Nathan Janzen在一份备忘录中表示，

“去年通胀和债务支付的持续增长已经用掉了家庭税后收入的全部增长，这一趋势在2023年看起来可能会再次出现，”Janzen说。

此增长是因为家庭在第一季度（季调后）借入了165亿加元，其中包括112亿加元的房贷。

加拿大抵押贷款和住房公司在5月份报告称，加拿大人的家庭债务比G7集团中的任何一个国家都多，以至加拿大容易受到全球经济危机的影响。

TransUnion两周前报告称，加拿大人的总债务在今年第一季度达到了创纪录水平的2.32万亿加元。多数消费信贷产品的平均欠款上涨了11.4％，而房贷的平均欠款上涨了7.1％。

央行在1月加息后暂停了货币紧缩政策，但上周又再次加息，并表示通货膨胀威胁已蔓延。目前央行的隔夜利率已经从去年1月的0.25％上升到4.75％。

加拿大房地产市场在5月份继续升温，但专家表示，加拿大央行恢复加息可能会阻碍反弹。

房地产增长

加拿大房地产协会CREA周四表示，上个月地产销售环比增长5.1%。销售额也同比增长1.4%，CREA指出这是近两年来的首次年度增长。

销售价格也同比上涨。上个月全国平均房价为729,000元，比去年5月上涨3.2%。

与4月份相比，5月份市场上新上市的房屋数量增加了6.8%。CREA表示，虽然市场上的卖家数量有所增加，但67.9%的售挂比仍远高于55.1%的长期平均水平。

5月份的地产报告没有办法反映加拿大央行本月意外加息的影响，加息提高了借贷成本，进一步限制了潜在买家的购房能力。

大多伦多地区的房地产经纪人Sophie Chen表示，在市场出现稳定迹象的情况下，加拿大央行的暂停加息“为买家注入了信心”。6月7日的加息和7月继续加息的预测正在改变买家的想法。

她说，有些人仍然乐于进入市场，因为他们相信如果价格因此低迷，他们可以承受更高的房贷利率。

Chen建议投资者检查他们的财务情况，以确保他们可以承受额外的加息，但也告诫买家不要试图把握市场时机，因为未来几个月将很难预测。

BMO的Robert Kavcic表示，上周加息25个百分点应该会“抑制”需求，并从房地产市场“释放一些动力”。他在一份报告中表示，加拿大央行的额外紧缩活动意味着“最近的势头将在今年余下时间稳定下来，而不是刺激新的住房需求。”

TD银行经济学家Rishi Sondhi周四在一份报告中表示，他还预计加息将使2023年下半年的房屋销售增长降温。不过，他坚持认为，在供应紧张的情况下，价格将继续上涨。

加拿大房贷和住房公司CMHC报告5月份房屋建设步伐放缓，人们担心缺乏新的供应会打击房地产市场。

CMHC表示，由于温哥华、多伦多和蒙特利尔的公寓和其他类型的多单元住房项目的新建工程下降，5月份的房屋开工年增长率与4月份相比下降了23%。

来源：凤凰加拿大综合